【大河报·大河财立方】（记者 刘赟 张利瑶）在财富焦虑不断蔓延的当下，“睡后收入”也成为了网络热词。
怎么才能get到“睡后收入”技能？1月9日，由中原银行财富与私人银行部落与场景开发运营部落联合举办的“中原财富管理论坛”在郑举行。中原银行财富与私人银行负责人张伟同与会嘉宾分享了诸多投资秘籍。
资产配置既是艺术，又是科学
所谓“睡后收入”，实际上是被动收入的代名词，即不需要花费多少时间和精力照看，就可以自动获得的收入，它更是获得财务自由和提前退休的必要前提。而适合所有人的“睡后收入”形式就是理财，也就是资产配置。
在张伟看来，资产配置既是艺术，又是科学。艺术是投资天才的特有能力，而天才对市场的敏感度和对投资的判断是别人不可复制的。
张伟以巴菲特举例，2008年巴菲特投资了比亚迪的股票，当时是8块钱，然后他投资完以后，比亚迪股票一直涨到了80块，当时大家说巴菲特真的是天才。但后来比亚迪股票一路下行，在2013年跌到了9块钱，他依然没有卖，很多人在想是不是巴菲特已经老了。然而直到昨天，比亚迪的股票又涨回了240块。2008年到2021年之间12年时间，巴菲特对于比亚迪的投资回报已经达到30倍。
“科学指什么？它通过系统化的方法流程和制度，还有研究，把大概率的这种风险因子排除掉。换句话说，通过科学的方法，我没办法创造天才，但是至少可以让大家少犯会造成较大损失的错误。”张伟解释道。
正如巴菲特的投资名言“在别人贪婪时恐惧，在别人恐惧时贪婪”。财富管理的核心逻辑就是对抗人性，资产配置实际上是建立一个投资体系，然后用这种方式来约束自己和帮助自己去克服人性的弱点。同时它也是一种投资策略，它的核心是资产种类和具体投资的多元化，目标是以提高投资的收益与风险比价。
“长期稳定的回报是能够跑赢大幅的波动。所以建议各位做理财规划的时候，要严守的一个投资契合理财目标，那就是追求长期稳定的回报。”张伟说。
财富公式：20%＋45%＋30%＋5%
但需要看到的是，中国乃至全球的存款和常规理财利率双下降的趋势下，投资者要么选择接受较低利率，如果依然希望获得同样的较高收益，就意味着需要承担更高的波动风险，或者进行更分散、更合理的配置。
张伟表示，合理的资产配置是因人而异，它应该根据每个人的风险偏好、预期收益、投资目标、投资需求等而定。将资金按不同比例，分散投资到各大类资产上，从而实现同等风险下的收益最大化，或者同等收益情况下的风险最小化。
如何实现最优资产配置？全球优秀投资者的共识是对于大类资产进行多元配置，张伟分享了一个基础思路：
20%的资金日常生活，用于日常消费、周转资金、保险缴费，要保证随存随取、风险极低。
45%的资金保值压仓，用于保本、养老、教育、压箱底、跑嬴通胀，特征是较为固定收益、风险较低。
30%的资金增值升值，用于赚更多的钱，收益较高、风险较高。
5%的资金保障、分散风险钱，提供保障、分散风险，提供紧急流动性，例如人寿保险、医疗保险、疾病保险和收入补偿保险、意外伤害保险、财产保险等。
张伟还特别提到，在中国经济和财富市场增速放缓与过去两年市场波动的背景下，高净值人群对市场的不确定性认识加深，避险情绪加强。 “保证财富安全”和“财富传承”持续作为最重要的两个财富目标。对此，保险和家族信托是比较理想的资产配置工具。
“财富长期积累和创造的重要性上升，依赖单一热门资产快速赚取高收益的时代已经过去，财富需要进行专业且长期的配置、积累，并进行动态调整才能保值增值。”张伟说。
打造中原地区最具影响力的私人银行品牌
伴随着高净值人群对金融投资热情的显著提高，银行也逐渐将资产配置提升到战略性地位。
以中原银行为例，该行于2018年9月增设财富与私人银行部，致力服务于管理资产达100万及以上的高端客户，立足打造中原地区最具影响力的私人银行品牌。
截至2020年三季度，中原银行管理财富与私人银行客户3万余人，管理资产达700多亿元。张伟表示，财富与私人银行部组建了河南地区最优秀的总行级团队，部门全员来自全国各大金融机构、各个条线，全部拥有国际金融理财师资质，80%成员拥有硕士学历，37%成员拥有海外学习、工作经历，核心骨干成员拥有多年投资银行、资产管理、财富管理及风险管理经验。
财富与私人银行部搭建起以“臻选、优选、智选” 为基石的“3+1+N”产品体系，品质严选，精益求精，以服务中原地区财富人群全生命周期金融需求为宗旨，坚持为客户提供全方位、定制化、专业有温度的金融产品服务。
据张伟介绍，财富管理中心目前已覆盖河南省内13个市，包括驻马店、许昌、商丘、郑州、周口、鹤壁、安阳、濮阳、洛阳、新乡、漯河、平顶山、南阳。除此之外还有三门峡的分行财富管理中心即将建成，开封、信阳、焦作、济源正在积极筹备，最终实现覆盖河南全省的战略目标。
责编:陶纪燕 | 审核:李震 | 总监:万军伟
发表文章981篇
